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防城港市(港口区、防城区、上思县、东兴市)

韶关市(新丰县、曲江区、始兴县、武江区、南雄市、乐昌市、仁化县、浈江区、翁源县、乳源瑶族自治县)

怀化市(辰溪县、洪江市、会同县、通道侗族自治县、中方县、麻阳苗族自治县、芷江侗族自治县、溆浦县、沅陵县、新晃侗族自治县、鹤城区、靖州苗族侗族自治县)

宿州市(萧县、砀山县、泗县、埇桥区、灵璧县)  七台河市(新兴区、桃山区、茄子河区、勃利县)

丽水市(遂昌县、缙云县、云和县、庆元县、莲都区、景宁畲族自治县、松阳县、青田县、龙泉市)

贵阳市(开阳县、清镇市、修文县、观山湖区、息烽县、云岩区、乌当区、花溪区、白云区、南明区)

宜昌市(远安县、兴山县、宜都市、长阳土家族自治县、秭归县、五峰土家族自治县、猇亭区、当阳市、伍家岗区、西陵区、枝江市、夷陵区、点军区)

许昌市(襄城县、建安区、鄢陵县、魏都区、禹州市、长葛市)  六安市(叶集区、金安区、金寨县、舒城县、裕安区、霍山县、霍邱县)

贵港市(港南区、平南县、桂平市、港北区、覃塘区)

临汾市(侯马市、乡宁县、曲沃县、翼城县、安泽县、襄汾县、尧都区、汾西县、浮山县、吉县、古县、洪洞县、霍州市、蒲县、大宁县、永和县、隰县)

晋中市(太谷区、左权县、平遥县、祁县、灵石县、寿阳县、介休市、和顺县、昔阳县、榆社县、榆次区)

三亚市(海棠区、崖州区、天涯区、吉阳区)

枣庄市(台儿庄区、滕州市、峄城区、市中区、山亭区、薛城区)

金华市(义乌市、金东区、武义县、东阳市、婺城区、兰溪市、磐安县、浦江县、永康市)

百色市(凌云县、乐业县、西林县、田阳区、那坡县、靖西市、德保县、田东县、田林县、平果市、隆林各族自治县、右江区)

白山市(抚松县、江源区、临江市、靖宇县、长白朝鲜族自治县、浑江区)

镇江市(丹阳市、扬中市、润州区、句容市、京口区、丹徒区)

大同市(云冈区、天镇县、浑源县、平城区、云州区、灵丘县、左云县、广灵县、阳高县、新荣区)

台州市(黄岩区、三门县、仙居县、温岭市、路桥区、临海市、椒江区、天台县、玉环市)

呼和浩特市(玉泉区、武川县、和林格尔县、回民区、土默特左旗、赛罕区、清水河县、新城区、托克托县)

乌鲁木齐市(达坂城区、水磨沟区、米东区、新市区、沙依巴克区、乌鲁木齐县、头屯河区、天山区)

惠州市(惠阳区、博罗县、惠城区、龙门县、惠东县)

儋州市

阿拉善盟(阿拉善左旗、额济纳旗、阿拉善右旗)

益阳市(安化县、桃江县、南县、沅江市、资阳区、赫山区)

大兴安岭地区(呼玛县、塔河县、漠河市)

阿里地区(措勤县、日土县、札达县、噶尔县、革吉县、改则县、普兰县)

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漯河市(源汇区、郾城区、召陵区、舞阳县、临颍县)

湘西土家族苗族自治州(吉首市、花垣县、龙山县、凤凰县、古丈县、保靖县、泸溪县、永顺县)

威海市(文登区、环翠区、乳山市、荣成市)

鹰潭市(月湖区、余江区、贵溪市)  临夏回族自治州(临夏县、和政县、康乐县、积石山保安族东乡族撒拉族自治县、广河县、东乡族自治县、永靖县、临夏市)

甘南藏族自治州(迭部县、夏河县、合作市、玛曲县、碌曲县、临潭县、舟曲县、卓尼县)

莆田市(涵江区、城厢区、秀屿区、仙游县、荔城区)

迪庆藏族自治州(香格里拉市、德钦县、维西傈僳族自治县)青岛市(黄岛区、市南区、莱西市、崂山区、胶州市、市北区、平度市、李沧区、城阳区、即墨区)

随州市(广水市、曾都区、随县)  泉州市(洛江区、惠安县、德化县、鲤城区、石狮市、泉港区、丰泽区、金门县、永春县、安溪县、晋江市、南安市)

眉山市(青神县、彭山区、洪雅县、丹棱县、东坡区、仁寿县)

咸阳市(淳化县、旬邑县、长武县、杨陵区、泾阳县、渭城区、武功县、礼泉县、兴平市、三原县、秦都区、彬州市、永寿县、乾县)

银川市(永宁县、灵武市、贺兰县、西夏区、金凤区、兴庆区)内江市(东兴区、隆昌市、威远县、资中县、市中区)

遵义市(仁怀市、余庆县、赤水市、凤冈县、汇川区、红花岗区、桐梓县、正安县、务川仡佬族苗族自治县、绥阳县、习水县、道真仡佬族苗族自治县、播州区、湄潭县)

阳泉市(平定县、盂县、矿区、城区、郊区)

保山市(腾冲市、龙陵县、施甸县、昌宁县、隆阳区)

十堰市(郧西县、郧阳区、竹溪县、房县、丹江口市、茅箭区、张湾区、竹山县)

资阳市(雁江区、安岳县、乐至县)

丽江市(永胜县、华坪县、古城区、玉龙纳西族自治县、宁蒗彝族自治县)

长春市(二道区、绿园区、双阳区、南关区、九台区、德惠市、公主岭市、宽城区、榆树市、农安县、朝阳区)

徐州市(贾汪区、睢宁县、丰县、铜山区、鼓楼区、泉山区、云龙区、邳州市、沛县、新沂市)

桂林市(平乐县、灵川县、恭城瑶族自治县、阳朔县、全州县、资源县、龙胜各族自治县、叠彩区、兴安县、象山区、临桂区、秀峰区、雁山区、永福县、灌阳县、荔浦市、七星区)

邢台市(清河县、信都区、广宗县、巨鹿县、隆尧县、平乡县、威县、南和区、临西县、临城县、内丘县、任泽区、南宫市、沙河市、新河县、柏乡县、宁晋县、襄都区)

兰州市(榆中县、七里河区、红古区、安宁区、皋兰县、西固区、城关区、永登县)

淄博市(周村区、高青县、桓台县、张店区、博山区、临淄区、沂源县、淄川区)

达州市(开江县、大竹县、宣汉县、渠县、达川区、通川区、万源市)

巴音郭楞蒙古自治州(且末县、轮台县、库尔勒市、和硕县、焉耆回族自治县、博湖县、若羌县、和静县、尉犁县)

中山市

南通市(海门区、崇川区、如皋市、通州区、启东市、如东县、海安市)

　　来源：IPO日报 

　　4月17日晚间，证监会官网披露，中信建投对辅导山东百诺医药股份有限公司（下称“百诺医药”）挂牌新三板并在北交所上市进行了备案登记。

　　两年多前曾从新三板摘牌，后又创业板IPO失败，如今想重回新三板并在北交所上市的百诺医药怎么样了？

　　IPO日报注意到，百诺医药的2021年-2023年营业收入和净利润的年复合增长率分别为43.98%、123.61%，业绩极为亮眼，毛利率也高达76%以上。

　　制图：佘诗婕

　　净利润年复合增长率123.61%

　　据悉，百诺医药成立于2000年8月，是一家贯穿药物研发及生产全生命周期的创新型一站式药物研发成果转化运营商，主要业务分为三大部分，分别为医药研发CRO业务、医药生产CMO业务和原料药生产及销售业务，其中CRO业务以研发成果转化模式为主。（ContractResearchOrganization，即合同研究组织，指对外提供专业化药品研发服务的公司或其他机构；ContractManufacturingOrganization，即合同生产组织，指接受第三方的委托，提供产品生产时所需要的工艺开发、配方开发、临床试验用药、化学或生物合成的原料药生产、中间体制造、制剂生产以及包装等服务）

　　百诺医药在资本市场上有丰富的经历。

　　IPO日报注意到，百诺医药曾于2016年3月24日登陆新三板挂牌，证券简称为百诺医药，证券代码为836534，挂牌6年半后，在2022年12月16日摘牌。

　　2023年6月，百诺医药向深交所递交了创业板上市申请，并在2024年9月申请撤回申请文件，2024年9月，深交所终止公司创业板IPO审核，历时一年三个月。

　　2025年3月，百诺医药向股转系统提交了挂牌申请。两年多时间，百诺医药摘牌、申请IPO、终止IPO，再度申请挂牌回到新三板，完成了一个循环。此次备案，百诺医药还计划谋求北交所上市。

　　据了解，计划重回新三板的百诺医药业绩更为亮眼。

　　百诺医药由2021年营业收入2.33亿元增长至2022年的3.66亿元，到了2023年，实现营业收入4.83亿元；同期净利润由2021年的2791.48万元增长至2022年的7274.47万元，到了2023年，实现净利润1.35亿元。百诺医药的2021年-2023年营业收入和净利润的年复合增长率分别为43.98%、123.61%。

　　根据最新披露，百诺医药2024年1月-9月实现营业收入和净利润为3.92亿、1.01亿元，扣非后归母净利润为9592.79万元。

　　2022年、2023年及2024年1月-9月（下称“报告期”），百诺医药综合毛利率分别为73.34%、77.6%和76.73%，处于较高水平。

　　此前募资项目建设中？

　　如上文介绍所说，百诺医药主要从事仿制药研发服务CRO业务、原料药生产与销售及制剂CMO业务。其中，CRO业务贡献了大部分收入和毛利。

　　报告期各期，CRO业务收入占营业收入的比例分别为78.84%、85.93%和81.82%，占比超过8成。而CRO业务的毛利率分别为77.7%、77.27%和82.97%。

　　百诺医药成立以来已为250余家客户提供专业服务并开展长期合作，其中我国百强医药企业60余家，医药上市企业60余家。知名客户包括国药集团、中国医药（600056.SH）、华润双鹤（600062.SH）、片仔癀（600436.SH）、复星医药（600196.SH）、新华制药（000756.SZ）、鲁抗医药（600789.SH）、上海医药（601607.SH）、远大医药（0512.HK）等。

　　2023年、2024年1月-9月，百诺医药前五大客户仍然出现中国医药、上海医药、复星医药、双鹭药业等公司的身影。

　　此前，百诺医药2023年申请创业板上市，计划发行不超过1324.77万股新股，拟募集资金10亿元，其中6.83亿元主要投资于药物开发技术与数字化平台建设项目，1.02亿元投资于药物研究中心建设项目，2.15亿元用于补充流动资金。

　　IPO日报在2025年3月公开转让说明说中披露的“采购合同”里查到，百诺医药一项“药物开发技术与数字化平台建设”项目中的综合仓库已经正在进行工程施工，合同金额为5210万元。

　　也就是说，此前百诺医药的创业板募投项目已经有部分正在建设或完成。

　　此次欲北交所上市，百诺医药的募资项目是否会有大幅改变？

　　此外，报告期各期末，公司的资产负债率分别为62.35%、49.05%和41.04%，已逐步下降。

　　对此，百诺医药表示，“随着公司经营规模不断扩大，盈利能力有所增强，加之投资者增资入股，公司资产负债率持续降低。”

　　需要指出的是，目前公司实际控制人为孟凡清和焦梅夫妻二人。截至公开转让说明书签署日，孟凡清直接持有公司33.62%的股份，孟凡清和焦梅控制的兰美投资持有公司40.26%的股份，孟凡清控制的君和咨询持有公司9.94%的股份，孟凡清和焦梅合计控制公司83.82%的表决权。

　　韩国金融监管机构的副主席周一表示，韩国股市在不久的将来极有可能被纳入一个重要的发达市场指数。

　　韩国金融服务委员会副主席金素英在首尔为外国媒体举行的新闻发布会上表示：“我们认为，即便不是这次，也极有可能很快被纳入。”

　　尽管许多其他指标表明韩国作为亚洲第四大经济体已具备发达经济体的地位，但全球指数提供商摩根士丹利资本国际公司（MSCI）目前仍将韩国股市归类为新兴市场。

　　上个月，韩国五年来首次全面取消了对股票卖空的禁令，外国投资者和MSCI曾将这一禁令视为阻碍市场准入的一个主要因素。

　　金素英称：“（MSCI提出的问题中）超过90%已经得到解决。”他还补充道，金融服务委员会主席金炳焕本周访问美国期间，将与外国投资者以及该指数提供商讨论韩国股市最近的改善情况。

　　MSCI计划在6月对其市场分类进行评估。通常情况下，在进行任何重新分类之前，该指数提供商会将一个市场列入观察名单一到两年。

　　韩国前总统尹锡悦政府近年来推出了各种措施，以改善外国投资者的市场准入条件，并解决所谓的“韩国折价”问题，即韩国国内股票往往被低估的现象。

　　关于最近一项旨在解决“韩国折价”问题的《商法》修订案（该修订案已在议会通过但被否决），金素英表示，修订《资本市场法》以尽量减少副作用更为可取。

　　周一早些时候，韩国主要总统候选人李在明承诺，将重启旨在遏制控股股东滥用权力的立法，作为提振股市计划的一部分。

　　金素英称，在包括韩华航空航天公司在内的一系列有争议的融资计划遭到投资者批评后，当局也在审查有关股票发行方面的监管改进措施。